欧式障碍期权是一种金融衍生品，它在期权到期前存在一定的障碍条件。具体来说，该期权只有在到期日之前没有触及或超过预设的障碍水平时才能行使。如果障碍水平被触及或超过，则期权失效。

欧式障碍期权的定价是通过使用期权定价模型来计算的，其中最常用的模型是Black-Scholes模型。这个模型基于一些假设，包括市场是有效的、标的资产的价格是连续变化的、无风险利率是固定的、没有交易成本等。

在使用Black-Scholes模型进行定价时，需要考虑障碍水平对期权价格的影响。当障碍水平低于标的资产价格时，期权价格会受到一定程度的折扣。这是因为障碍水平的存在增加了期权无法行使的可能性。因此，在定价模型中，需要使用一种调整因子来考虑障碍水平的影响。

此外，欧式障碍期权的定价还需要考虑其他因素，如期权到期日、无风险利率、标的资产的波动率等。这些因素对期权价格的波动和风险产生影响。

总结起来，欧式障碍期权的定价是通过使用期权定价模型计算的，其中考虑了障碍水平对期权价格的影响。这个定价过程需要考虑多个因素，并使用适当的调整因子来反映障碍水平的影响。